銀河證券指出，2020H2以來，全球半導(dǎo)體景氣度持續(xù)上行：2021年7月中國半導(dǎo)體銷售額為158.5億美元，同比增長29.0%。5G終端、智能電動(dòng)汽車需求旺盛，我們預(yù)計(jì)全球半導(dǎo)體高景氣仍將持續(xù)。考慮到短期內(nèi)新增產(chǎn)能有限，短期產(chǎn)能緊張難緩解，我們認(rèn)為晶圓產(chǎn)能緊張的局面將至少持續(xù)到2021Q4。國內(nèi)半導(dǎo)體行業(yè)受益于需求復(fù)蘇和國產(chǎn)替代保持較快增長，我們預(yù)計(jì)2021H2半導(dǎo)體板塊業(yè)績高增長仍將持續(xù)，建議重點(diǎn)關(guān)注擁有產(chǎn)能的代工廠商以及IDM廠商以及在先進(jìn)制程上取得突破的國產(chǎn)設(shè)備廠商。